什么是做空?怎么通过做空赚钱?

做空可以使投资者从下跌的股价中获利。什么是做空呢?做空如何操作? 在本文中,我们以简单的语言解释做空。

什么是做空?

当你做空股票时,你预期股票在未来会跌,因此你在最高点将股票卖出,当价格跌倒低点时你再买入。这个差价就是你的收益。因此如果股价下跌,你会有收益;相反,若股价上升,你则会亏损。 你几乎可以在任何金融产品上做空。例如可以做空股票,商品,货币甚至是加密货币。尤其是在经济危机时期,做空可能会带来很高的收益。

怎么做空股票?

如果你预测股价将会下跌,那么通过做空股票,你可以受益于价格的下跌。在本部分中,我们将探讨怎么做空股票。

方法一:通过差价合约CFD做空

做空的第一种方法是使用差价合约CFD。你不会成为投资产品的所有者,而是使用差价合约,意味着你只能交易价格差异。如果有收益,将直接存入你的帐户。 想进一步了解差价合约吗? 单击此处了解有关差价合约的更多信息。 有几家在线平台提供使用差价合约做空。我们在这里推荐Plus500。通过Plus500,你可以交易所有受欢迎的差价合约股票.Plus500的一大优势在于你可以通过免费的虚拟模式来尝试各种投资的可能性。因此你可以充分练习如何做空,而不会有任何风险。点击下面的按钮创建虚拟帐户:

方法二:通过看跌期权做空

你可以使用期权做空股票。看跌期权允许你以当前价格出售股票。当价格下跌时,你可以以较低的价格购买股票。这样就可以在股价下跌时获利。 看跌期权在有限时间内始终有效。你需要支付权利金购买看跌期权。当价格上涨时,你的损失永远不会超过权利金。这使得期权成为做空股票的一种有吸引力的方法。你是否想了解期权的运作方式? 点击这里查看更多有关期权的信息! e投睿是买卖期权的一个不错的平台。你可以点击下面的按钮免费创建一个帐户:

做空有关常见问题

做空的最大优势是什么?

更高的灵活度

选择做空股票可以增加你的收益的灵活度。当你购买股票时,你只能从上升的价格中赚钱。但当你也可以选择做空时,你可以从下跌的价格中受益。

通过对冲降低风险

你可以通过做空股票来对冲。通过对冲,可以减低另一项投资风险。如果你相信股价会下跌,出售你的所有股票并准备后面再买入的风险可能会较高。这时候你就可以通过做空ETF来抵消风险。

高回报

当投资者感到恐慌时,股价可能会迅速下跌。通过做空,你可以在短时间内获得丰厚的回报。 例如在下面,你可以看到荷兰皇家壳牌石油公司(Shell.b)在2020年新馆肺炎期间的价格走势: Shell_价格走势

做空的缺点是什么?

损失没有上限

当你购买股票时,你所损失的钱不能超过股票的价值。当一支股票的价格为10美元时,你的损失不能超过10美元。但如果你选择做空,每次价格的上涨对你来说都是损失。股票的价值理论上可以增加到100美元甚至1000美元。 因此,您的潜在损失是无限的。

分红派息

当你做空股票时,你需要支付股息。但这不是一个大问题,因为股票价格下跌的幅度与需要支付的股息价值一样大。因此总的来说,两两抵消没有别的变化。

轧空

轧空是指当投资者选择做空,然而股票价格上涨的情况。当价格上涨,这些做空的仓位会达到止损点。投资者的只能以更高的价格买入股票,从而导致亏损。

与大趋势相反

从长远来看,股市会增加价值。当你做空时,你预期价格下跌,与大的趋势相逆。因此做空时的时间把握很重要。

融资成本

对于许多金融产品,你需要为做空支付融资费用。例如,使用差价合约,你需要支付每日权利金。当你使用期权做空时,你无需支付任何融资成本。但使用期权会带来风险,即期权在到期时将损失所有价值。

做空怎么操作?

做空实际上意味着卖掉你不拥有的股票。这听起来很抽象。这就是为什么我们建议投资者了解清楚做空是如何操作的。如果有任何疑问,请随时在文章底部提问。

卖出实际上没有的股票

当做空股票时,就是在卖出你不拥有的股票。为了能够出售这些股票,你需要借这些股票,通常是从长期持有大量股票的一方借,例如银行或保险公司。 然后,投资者有义务支付股票的内在价值。 这样就可以随时回购股票。借方希望保证投资者在必要时候可以支付借入的股票。这意味着投资者的帐户中应该始终有足够的资金。如果账户资金不足,可能会面临追加保证金的要求。这意味着你可能损失交易账户中的全部余额。 做空_股票

如何通过做空获利?

当价格随后下跌时,投资者可以以较低的价格购买股票,并将其退还给借出股票的一方。这使得有可能在股价下跌的情况下获利。当前价格与股票回购时刻之间的差值决定了结果。 出借方获得股票一定百分比的价值。我们也将此百分比称为融资成本。你需要从利润中扣除融资成本。每只股票的金额都不同。 幸运的是,银行或经纪商负责这个复杂的过程。对于我们个人投资者而言,做空通常只是点击鼠标的事情,结果将自动更新到你的帐户。

在实践中做空怎么操作?

可以使用投资平台的软件做空股票。大多数经济券商都提供做空的机会。使用他们的软件,你可以时刻查看你是有盈利还是亏损。如果你想做空差价合约股票,我们推荐e投睿,e投睿的软件非常简单好上手,用户可以在几秒钟内开空头仓位。 当你购买证券时,你预期价格会上涨。而当你做空证券时,则会预期价格下降。 做空的最大优势是你可以快速地应对市场形势。想立刻尝试做空吗?点击下面的按钮打开免费的模拟帐户: 做空_e投睿 如何从做空中受益? 做空股票可能会利益很高。股票市场的下跌通常比上涨更为极端,这使你从下跌中赚到的钱多于上涨。跌幅通常较容易预测:如果出现负面消息,价格通常会大幅下跌,你可以利用这一优势! 你可以通过在e投睿软件中做空来赚取利润。例如,e投睿提供所有受欢迎的CFD股票。负面消息将使价格下跌,而正面消息将使价格上涨。e投睿的优点在于你可以使用模拟账户免费练习交易。让我们来看看做空在实践中是怎么操作的。

做空股票

你可以选择做空股票,尤其当股市是熊市时。例如,2020年的新冠肺炎导致股票市场大幅下跌。如果选择做空,那么会获得很高的利润。

做空比特币

如果你的胆量很大,那么做空比特币可能会收益很高。比特币的波动非常大,价格历史上已经出现了很多次崩溃。负面消息可能会导致比特币的价格暴跌数千美元。你可以通过做空来利用此优势。 做空_比特币

成功做空的三种策略

推测价格

日内交易者一直试图利用价格的小幅波动。通过做空,还可以在价格下跌时获得利润。

抵消风险

如果你认为你的股票价格会大幅下跌,你可以用看跌期权做空来弥补这一风险。你会为此支付少量的权利金。如果价格果真下降,你就不会亏钱。如果价格上升了,你只会损失权利金。

仲裁

一些股票会在不同的交易所交易。例如,联合利华股票在荷兰和英国证券交易所上市。有时两家交易所之间的股票价格会存在微小差异。对股价较高的股票做空则会获得利润。作为个人投资者,这种投资方式是不太可能的,因为需要快速的计算机才能执行这个操作。

做空的成本是多少?

你需要为空头头寸支付交易费用。交易成本的金额取决于经纪券商。大多数券商计算点差,即买入价和卖出价之间的差额。 你还需要为做空支付融资费用,按每日来收费。

什么时候做空?

投资时机很重要,什么时候才是做空的最佳时机?我们在这里讨论了做空的三个合适的时间。

经济危机期间

经济危机期间做空可能会有较好的收益。当交易员恐慌时,股票价格通常会急剧下跌。通过做空,你是少数利用这种情况的投资者之一。

公司业绩不佳时

当公司发布不佳的业务数据时,是一个做空的好时机。投资者期望获得一定的利润,而当公司取得差的结果时,股价可能会急剧下跌。这可能是做空股票的好时机。

出现负面新闻时

负面新闻消息也是做空的一个好时间。例如,某汽车制造企业的排放丑闻导致各股价急剧下跌。作为投资者,你可以从中获利!

大众汽车_股票

排放丑闻导致大众汽车的价格在2015年至2016年间急剧下跌

做空的风险

做空要时刻注意风险。如果进行正常投资,你的损失永远不会多余股票的价值。例如一支股票的价格为100美元,那么你的损失上线是100美元。然而,做空的潜在损失是没有上线的,因为股票的价格在理论上是可以无限地上涨。

当余额为负

幸运的是,大多数经纪券商都提供负余额保护。例如Plus500和e投睿。这意味着你的损失不会超过你的投资。尽管如此,你需要谨慎对待空头头寸。如果你做出了错误的决定,则可能一次性损失你投资帐户中的所有资金。

什么是轧空?

当股票急剧上涨时,可能会出现轧空。做空的一方需要交付他们的股票,因而导致更多的股票被购买,从而提高了股票的价格。因此,做空也可能会导致股价上涨。

借出方是否总借出股票?

这取决于其他方借出股票的意愿。当大型团体都决定停止股票放贷时,就不可能做空。幸运的是,作为个人投资者,这不需要你负责。如果发生这种情况时,通常由你所选择的经济券商负担。

做空的实例

通过一个简单的例子,我们将说明在实践中做空是怎么操作的。想象一下,可以100美元的价格购买股票。你决定使用差价合约在该股票上做空。开仓后,股票价格下跌10美元,你决定平仓。所以你每股获利10美元。 通过利用杠杆作用,你可以以较小的数量增加结果。如果在上面的示例中使用1:10的杠杆率,则在相同的投资下将获得每股100美元的利润。是否想了解有关将杠杆应用于投资的更多信息? 点击此处学习怎么使用杠杆投资。

什么是无货沽空?

无货沽空是指在无法交付资产例如股票的情况下进行卖空的行为。大多数券商平台不支持这个操作。

做空合法吗?

有些机构认为做空是不道德的。一些公司可能已经在承受相当的压力,如果这时候投资者决定卖空股票,公司可能会陷入更大的麻烦。例如,当银行的大量客户看到股票价格持续下跌时,他们从银行帐户中提取余额。从而可能导致银行破产。 然而,做空股票通常不是股票价格下跌的主要原因。大多数政府严格控制做空。当股市崩盘时,通常临时禁止发出新的空头订单。 例如,在荷兰,暂时禁止在SNS,AEGON和BinckBank中做空期权,以给股票交换时间恢复时间。此外,做空股票可以促进证券的价格发展从而促进市场的流动性。 做空也可以使公司保持合法。当事情发展不正确时,公司可能为此受到严厉惩罚。例如,瑞幸咖啡的股票因公司欺诈行为而大跌。一家做空股票的公司发现了这种欺诈行为。